Nova onchain aukcija rešava jaz između trenutnih DeFi likvidacija i sporih otkupa tokenizovanih aktiva
RedStone, decentralizovani oracle provajder iz Švajcarske, predstavio je RedStone Settle — inovativni settlement layer za decentralizovane finansije (DeFi) koji je osmišljen da omogući efikasnije korišćenje tokenizovanih real world assets (RWA) kao kolaterala u lending protokolima. Ova tehnologija rešava ključni problem DeFi ekosistema: dok platforme poput Aave zahtevaju gotovo trenutne likvidacije, RWA kao što su tokenizovani fondovi i obveznice često imaju otkupne periode od 60 do 180 dana, što je do sada sprečavalo njihovu širu upotrebu kao zalog.
RedStone Settle uvodi onchain aukcijski mehanizam koji se aktivira tokom likvidacionih događaja. Likvidacioni pozivi sada omogućavaju likvidacionim provajderima da odmah preuzmu pozicije korisnika, obezbeđujući likvidnost protokolima dok sami snose rizik vezan za odloženi otkup osnovnih aktiva. Kompanija iz Baara ocenjuje da ovaj pristup može omogućiti da više od 30 milijardi dolara (oko 3,24 milijarde evra) vrednosti tokenizovanih RWA — koliko iznose aktuelne procene tržišta, izuzev stablecoina — bude efektivno korišćeno u DeFi okruženju. Ključni segmenti tog tržišta uključuju izloženost američkim državnim obveznicama i privatnim kreditima, prema podacima RWA.xyz.
Samo tokenizacija, ističu vodeći predstavnici industrije, ne rešava automatski problem likvidnosti. Na panelu tokom Paris Blockchain Week, Oya Celiktemur iz Ondo Finance je naglasila da „tokenizovana nelikvidna aktiva ne postaje magično likvidna“, podsećajući na strukturna ograničenja u brzini poravnanja i mogućnosti trgovanja. Ipak, DeFi lending sektor beleži snažan rast — prema istraživanju Binance Research, sektor je zabeležio rast od 72% na godišnjem nivou do septembra, vođen institucionalnim interesovanjem i sve većom upotrebom RWA kao kolaterala.
Uz RedStone Settle, korisnici DeFi protokola sada mogu više efikasno pozajmljivati protiv yield-generišućih pozicija, dok likvidacioni provajderi preuzimaju rizik sporih otkupa. Očekuje se da će ovaj model povećati upotrebu tokenizovanih aktiva, posebno u vreme kada institucionalni investitori traže načine za dodatnu likvidnost i diverzifikaciju portfolija.
Pitanje likvidnosti tokenizovanih aktiva i dalje ostaje u centru pažnje industrije, a RedStone-ovo rešenje predstavlja značajan korak ka prevazilaženju postojećih ograničenja i podsticanju daljeg rasta DeFi lending tržišta.
Source: https://cointelegraph.com/news/redstone-settlement-layer-rwa-liquidity-gap-defi-lending
